故事发生在(🆓)民国初期(🥇)，廖(liào )思(sī )成(🐌)（刘小(xiǎo )锋 饰）和方(fāng )天翼（张(🤴)若昀(🎺) 饰）是富(🥈)商(🐉)顾(🛤)汉森收养(🏴)的义(🐮)子，两人和顾汉森的亲生女儿顾(gù )婷（吴婷 饰(🐿)）一同长(zhǎng )大，彼此之间情谊十分深(🔲)厚(🥄)。从黄(huáng )埔军校毕业(📞)之后(hòu )，廖思(😚)成前往日本深(shēn )造，在(🥀)此期间(jiān )，他邂(xiè )逅(hòu )了美丽的日本女子(zǐ )大岛由(yóu )美(měi )（章雯淇 饰(shì )），两人(🌊)相(xiàng )知相恋，无奈九一八(🐑)事(🏂)变爆发，廖(liào )思成(chéng )告别了爱人，回到了祖(zǔ )国。
　　那一边(biān )，勇(yǒng )(🎋)敢聪慧的(🧟)方天翼深(⚾)受戴(🌮)笠（吴秀(xiù )波 饰）的(de )喜爱(ài )和信赖(lài )，戴笠赋(fù )予了他“黑狐”的(👪)代(🥋)号(🤷)，隐藏(cáng )(💅)在(zài )此(🚶)假面(📟)之(zhī )下，方天翼在(💿)顾婷(tíng )和同僚俞梅（李(lǐ )曼 饰）的帮助下，同(tóng )日(🥅)本人和(🏃)汉奸斗智斗勇，可实际上，俞梅和(hé )廖思(sī )成(chéng )一样，是隶属(🔲)于(👛)中国共产(🎦)党(📤)的(🚻)地(dì )下(🔪)党员。